Первый принцип криптоинвестирования: управляйте рисками, прежде чем гнаться за доходностью

Не существует фиксированной стратегии, которая может гарантировать прибыль в инвестировании в криптовалюты. Для новичков самый важный принцип — понять связанные с этим риски, прежде чем сосредотачиваться на потенциальной доходности. Волатильность рынка, провал проекта, низкая ликвидность, риск платформы и операционные ошибки — всё это может привести к убыткам. Эффективное управление рисками и правильный расчёт размера позиции помогут гарантировать, что одно неверное решение не окажет неприемлемого влияния на ваш общий портфель, закладывая основу для долгосрочной инвестиционной дисциплины.

Первый инвестиционный принцип: поймите, что вы можете потерять

Когда многие новички начинают изучать криптовалюты, их первый вопрос часто звучит так: «Насколько может вырасти эта монета?» Более важный вопрос: «Что произойдёт, если моё суждение окажется ошибочным?»

Это один из самых фундаментальных принципов криптоинвестирования — понять риск, прежде чем рассматривать потенциальную доходность.

Риск не ограничивается падением цен. Инвестирование в криптоактив также может подвергнуть вас риску неудачи в реализации проекта, снижения ликвидности токена, уязвимостей смарт-контрактов, рисков биржи или хранения, а также операционных рисков, связанных с приватными ключами, переводами и безопасностью аккаунта. Если используется кредитное плечо, вы также можете столкнуться с риском недостаточной маржи и ликвидации.

Разные риски требуют разных форм управления. Например, 2FA может повысить безопасность аккаунта, но не может предотвратить падение цены токена. Стоп-лосс ордер может помочь управлять определёнными рыночными рисками, но не решит проблему скомпрометированного приватного ключа. Поэтому эффективное управление рисками начинается с определения типа риска, с которым вы сталкиваетесь.

Управление рисками важнее прогнозирования движения цен

Никто не может последовательно и точно предсказывать краткосрочные движения крипторынка, но инвесторы могут контролировать, какой риск они готовы принять.

При управлении рисками сначала подумайте, являются ли используемые вами средства деньгами, которые вы можете позволить себе потерять. Средства, необходимые для основных жизненных расходов, ближайших обязательств или других нужд, как правило, не подходят для вложений в высоковолатильные активы.

Прежде чем покупать проект, вы также должны уметь объяснить, что это такое, зачем он существует и каковы его основные риски. Если ваш инвестиционный тезис основан только на утверждениях вроде «он в последнее время растёт», «друг порекомендовал» или «KOL сказал, что он вырастет», то такое решение, скорее всего, не подкреплено достаточным независимым исследованием.

Универсальной формулы расчёта размера позиции не существует

Цель расчёта размера позиции — не найти единственно «правильное» распределение, а предотвратить ситуацию, когда один актив или одна сделка окажет неприемлемое влияние на ваш общий портфель.

Модели распределения, такие как «50% основных криптовалют, 30% активов роста и 20% высокорисковых активов», часто обсуждаются на рынке, но такие пропорции подходят не всем. Правильный размер позиции зависит от таких факторов, как инвестиционный опыт, денежный поток, размер портфеля, толерантность к риску и инвестиционный горизонт.

Более практичный подход — идти от обратного, отталкиваясь от риска. Если актив переживёт серьёзное падение, как это повлияет на ваше общее финансовое положение? Если несколько ваших вложений — это высококоррелированные криптоактивы, не подвержены ли они на самом деле одному и тому же рыночному риску? Если у актива низкая ликвидность, сможете ли вы эффективно выйти из позиции, когда это потребуется?

В конечном счёте расчёт размера позиции — это управление тем, насколько большой ущерб может нанести одно неверное решение, а не следование фиксированному проценту.

Кредитное плечо, стоп-лосс ордера и торговые планы — это инструменты, а не гарантии

Кредитное плечо может усилить потенциальную прибыль, но оно также усиливает убытки и риск ликвидации. По этой причине высокое кредитное плечо не следует использовать только потому, что оно может увеличить доходность, особенно до того, как вы поймёте требования к марже, механизмы ликвидации и правила продукта.

Стоп-лосс ордер — это тоже инструмент управления рисками, а не страховка от убытков. Во время быстро движущихся рынков, ценовых разрывов или периодов низкой ликвидности

идкости фактическая цена исполнения может отличаться от ожидаемой вами цены.

Поэтому первый принцип криптоинвестирования можно свести к одному предложению: не начинайте с вопроса, сколько вы можете заработать, — сначала определите, сможете ли вы выдержать последствия, если ваше суждение окажется ошибочным.

Разумная инвестиционная система — это не про то, чтобы быть правым каждый раз. Она про использование управления рисками, определения размера позиции и торговой дисциплины, чтобы одна-единственная ошибка не определяла результат всего вашего портфеля.

Освоение базовых знаний — первый шаг. Следите за MGBX Academy, чтобы получать больше образовательных материалов о криптовалютах и рыночных возможностях.

Как торговать на MGBX:

1. Зарегистрируйте торговый аккаунт и пройдите необходимую проверку личности;

2. Пополните счет и выберите тип сделки;

3. На странице торговли активом укажите сумму или количество, которое хотите купить;

4. Подтвердите ордер, завершите сделку и проверьте, корректно ли обновился баланс активов.

Дополнительная литература:

Первый урок новичка: как защитить свою криптовалюту от кражи

Как новичкам избежать FOMO и панических продаж?

Как оценить, надежен ли криптопроект

Можно ли доверять информации о криптовалютах в социальных сетях?