Volume Delta: come leggere la pressione di acquisto e vendita nel flusso degli ordini

Il Volume Delta misura la differenza tra la pressione di acquisto e quella di vendita in un determinato periodo. Un Delta positivo indica generalmente una maggiore aggressività degli acquirenti, mentre un Delta negativo suggerisce vendite più aggressive. Il Cumulative Volume Delta (CVD) può inoltre mostrare come questo equilibrio si evolve nel tempo. Tuttavia, il Volume Delta non è un predittore autonomo della direzione dei prezzi. Le fonti dei dati e i metodi di calcolo possono variare tra gli exchange e le piattaforme di grafici, quindi è meglio utilizzarlo insieme alla struttura di mercato, al volume complessivo e alla liquidità.

Cos'è il Volume Delta?

Il Volume Delta si concentra su quale lato del mercato è più aggressivo. Nell'analisi del flusso degli ordini, il Volume Delta può essere generalmente inteso come la differenza tra il volume di acquisto e il volume di vendita. Quando la pressione di acquisto supera quella di vendita, il Delta è positivo; quando la pressione di vendita è più forte, il Delta è negativo. Ciò fornisce un contesto direzionale che il volume totale degli scambi da solo non può mostrare.

Tuttavia, le piattaforme non sempre calcolano il Delta allo stesso modo. Ad esempio, l'indicatore ufficiale Volume Delta di TradingView non legge direttamente ogni ordine aggressivo di acquisto e vendita su tutti i mercati. Invece, utilizza i movimenti di prezzo e volume da timeframe inferiori per classificare il volume come positivo o negativo e stimare la pressione di acquisto e vendita. I trader dovrebbero quindi comprendere la fonte dei dati sottostante e il metodo di calcolo prima di confrontare le letture del Delta tra piattaforme diverse.

Come possono essere utilizzati il Volume Delta e il CVD per leggere il flusso degli ordini?

L'aspetto più utile del Volume Delta spesso non è se una singola candela mostri un valore positivo o negativo, ma come il Delta si comporta rispetto al prezzo. Ad esempio, se il prezzo continua a salire mentre il Delta rimane fortemente positivo, l'azione dei prezzi e la pressione di acquisto sono sostanzialmente allineate. Se il prezzo continua a segnare nuovi massimi mentre il Delta o il CVD iniziano a indebolirsi, il prezzo e la pressione di negoziazione stanno divergendo. Ciò può fornire un motivo per monitorare più da vicino il momentum, ma non dimostra che un'inversione stia per verificarsi.

Il CVD, o Cumulative Volume Delta, somma continuamente il Volume Delta su più periodi per mostrare come la pressione di acquisto e vendita si sviluppa su un arco temporale più lungo. Secondo TradingView, il suo CVD aggiunge il Volume Delta calcolato da ogni barra a un totale cumulativo, consentendo ai trader di confrontare il comportamento del volume a lungo termine con l'attività dei prezzi.

Perché il Volume Delta non dovrebbe essere utilizzato come segnale di trading autonomo?

Il Volume Delta riflette l'attività di trading che si è già verificata piuttosto che i movimenti di prezzo che sono garantiti in futuro. Anche quando il Delta è fortemente positivo, gli acquisti aggressivi possono essere assorbiti da ordini di vendita passivi più grandi, impedendo al prezzo di salire. Allo stesso modo, un Delta fortemente negativo può incontrare una sostanziale liquidità sul lato degli acquisti, risultando in forti vendite senza un continuo ribasso.

Le criptovalute vengono inoltre scambiate su più sedi centralizzate e decentralizzate, il che significa che il flusso degli ordini da una singola piattaforma potrebbe non rappresentare l'intero mercato. Un approccio più equilibrato consiste nel combinare il Volume Delta con la struttura di mercato, supporti e resistenze, volume totale, liquidità e azione dei prezzi, piuttosto che trattare un cambiamento da Delta positivo a negativo, o viceversa, come un segnale di trading diretto.

FAQ

• Qual è la differenza tra il Volume Delta e il volume di trading regolare?
  Il volume regolare mostra principalmente quanta attività di trading si è verificata durante un determinato periodo, mentre il Volume Delta tenta di distinguere tra pressione di acquisto e vendita, aggiungendo un contesto direzionale.

• Cos'è il CVD?
  CVD sta per Cumulative Volume Delta. Somma continuamente i valori del Delta su più periodi per aiutare a monitorare come la pressione di acquisto e vendita cambia nel tempo.

• Un Volume Delta positivo significa sempre che il prezzo salirà?
  No. Gli acquisti aggressivi possono essere assorbiti da una maggiore liquidità sul lato delle vendite, quindi un Delta positivo non garantisce ulteriori aumenti di prezzo.

• Perché le letture del Volume Delta differiscono tra le piattaforme?
  Le piattaforme possono utilizzare dati di trading, profondità di mercato e metodi di calcolo diversi. Alcuni indicatori utilizzano dati bid/ask effettivi, mentre altri stimano il Delta dall'attività di prezzo e volume su timeframe inferiori.

Acquisire le conoscenze di base è il primo passo. Segui MGBX Academy per accedere a più risorse educative sulle criptovalute e alle opportunità di mercato.

Procedura per fare trading su MGBX:

1. Registra un account di trading e completa l'eventuale verifica dell'identità richiesta;

2. Deposita i fondi e seleziona il tipo di operazione;

3. Nella pagina di trading dell'asset, inserisci l'importo o la quantità che desideri acquistare;

4. Conferma l'ordine, completa l'operazione e verifica che il saldo del tuo account sia stato aggiornato correttamente.